Idle Works, Idle Thoughts

数据

以数据,了解这个世界的尺度。本篇主要是从人类社会,尤其是经济生活方面的数据,来了解这个世界。

公司研究

保险业

2016年,日本人寿保险商手握3.3万亿美元。因为日本国内收益率极低,所以现在冒险投资海外公司债。

食品和餐饮

星巴克。星巴克于1999年进入中国市场,在大陆有2,100家门店。在未来五年,计划每年新开500家。

双汇。河南双汇投资发展股份有限公司(深交所),位于河南漯河。主营肉类食品。1958年成立,称为“漯河市冷仓”。2010年,高盛投资。

雨润。雨润集团(港交所),是中国最大的肉制品生产企业。1993年,在南京注册,有雨润、旺润、福润、大众肉联4个品牌,包括冷鲜肉、冷冻肉以及以猪肉为主的低温肉制品、高温肉制品。2010年,高盛投资。

益海嘉里

益海嘉里,新加坡独资企业,是新加坡丰益国际的在华投资公司。是中国国内最大的粮油加工集团之一,以粮油加工、仓储物流、内外贸易为主,集煤炭经营、清洁能源开发、房地产于一体的集团公司。

20世纪80年代,嘉里粮油在深圳蛇口设厂,生成中国第一个小包装食用油品牌“金龙鱼”。2006年底,丰益国际以27亿$收购嘉里粮油,并将其与益海集团合并,成立益海嘉里。2008年营销达1,154亿港币。在内地有4,000个分销点,380个仓库,130个生产基地,主要进口原料是黄豆、棕榈油。旗下食用油和米面制品:金龙鱼、胡姬花、口福、香满园、元宝、鲤鱼、香纳兰。

丰益国际。丰益国际是一家新加坡控股公司。旗下的益海嘉里,为全球四大农产品生产企业之一。于印尼婆罗洲砍伐森林,种植棕榈树,已严重影响婆罗洲猩猩生存环境。

医药业

中国沪深股市211家医药保健类上市公司中,平均利润率10.6%,有20家公司的利润率在30%以上。

著名的医药企业:

航空

飞机制造商:

Singapore Shipping Association是亚太地区最大的航运协会之一,代表了近500家航运公司。

海航集团

海航集团(HNA Group)联合创始人和董事局主席陈峰。

2016年10月,以65亿$从黑石集团手中收购希尔顿酒店25%的股权。2016年以来,海航投入200亿$竞购全球资源。

2016年4月,海航15亿美元收购Gategroup。Gategroup是全球第二大航空配餐公司,从事机上餐饮、机上零售、物流配套等服务,总部位于瑞士苏黎世,在6大洲33个国家设有160个服务点。

2015年,海航集团收入296$。

波音

1992年,波音占领了全球飞机市场70%的市场份额。但随着美国运营商由于资金短缺,取消或延迟支付了几十亿美元的订单,此后,波音在销售上逐渐依赖国外航空公司,特别是东南亚地区的航空公司,如日本、中国、印尼。

波音与日本的合作:三菱重工、川崎重工和富士重工。这些日本公司为波音767和777分别制造15%和20%的机身。

波音与中国的合作:上海舟山岛附近组装737飞机。

空客

空客与中国的合作:在天津组装A320飞机。

媒体集团

电影

王健林预计到2026年中国每年电影票房将超过300亿美元,约占全球总规模的45%。2016年美国有4万块电影屏幕,预计10年后中国将有15万块左右。

如果一个关键的用户群体倾向于在某个角色出现时按下快进键,演这个角色的演员可能会在接下来的剧集中发现自己的角色被修改,或者被砍掉。

2016年上半年,国内电影票房总计246亿元。中国每年允许进口外国影片的数量为34部,这样可使监管机构确保本地制片方不会被好莱坞进口影片的竞争所击垮。

史上投资回报率最高的电影:格里菲斯(Griffith)在1915年拍摄的《一个国家的诞生》(The Birth of a Nation),投资11万$,票房5,000万$ - 1亿$,据说是默片时代的巅峰之作。另一部票房传奇是1937年的《白雪公主和七个矮人》,投资150万$,4亿$的票房。

派拉蒙(Paramount Pictures)

派拉蒙作品:《阿甘正传》(Forrest Gump)、《泰坦尼克号》(Titanic)。母公司:维亚康姆(Viacom)。

传奇影业(Legendary Entertainment)

传奇影业作品:《黑暗骑士》(The Dark Knight)、《侏罗纪世界》(Jurassic World)等。

迪斯尼

迪斯尼全球6个主题公园,一年1.3亿人次。上海迪士尼,55亿$兴建。2016年6月开业,迪斯尼拥有43%股权,多数股权则由上海申迪拥有。运营第一年预计客流量将达到1,000万人次。

迪斯尼主题公园的地址:美国本地2个,洛杉矶和奥兰多,东京、香港、上海。

科技

软银持有阿里巴巴32.3%的股份。但现在打算将持股比例下降到28%。

手机

2015年全球智能手机销售14.3亿部。国内手机出货量为5.18亿部,其中包含智能手机4.57亿部。iPhone在2015年销售手机2.31亿部。

南非,50%的手机为智能手机;肯尼亚类似南非;尼日尼亚有30%。2015年这3个国家的智能手机销量约为2,000万部,中东和非洲地区的智能手机销量将达到1.5亿部。

非洲人通过手机缴纳水电费、购买商品、检测牲畜和庄稼情况、浏览社交媒体,使用手机查询农产品价格,避免中间商盘剥;医生和病人通过手机数据服务查看医疗信息。可以通过手机支付太阳能照明费、获取贷款,实施个人对个人的转账。2000年时,非洲仅1%的人拥有手机,如今上升到56%-80%。2/3的非洲手机只能接入2G信号和SMS网络。非洲许多地区,尤其是农村,还没有通电,手机的电池寿命和待机时间非常关键。

如今非洲多家移动运营商超过10%的总收益都来自移动支付。沃达丰和肯尼亚的Safaricom(狩猎通讯)公司,在2007年联合推出M-Pesa移动支付系统。该支付系统在2014年时已占到肯尼亚GDP的35%。M-Pesa在向整个非洲市场扩张的同时,也在印度、阿富汗、罗马里亚等市场上跑马圈地。

在乌干达,移动支付被视作不合法的业务。在埃及,只有2%的人有信用卡,很多人没有信用卡也没有银行账户,且本地的信用卡在国外都无法使用,当地人更愿意用现金支付。70%左右的在线购物也是通过货到付款支付的。

机器人

机器人分类:

工业机器人领域的四大家族:

2014年,全球共卖出 22.7 万台工业机器人,其中约 5.6 万台被中国买走。2015年,中国买走 6.6 万台。

亚马逊仓库的机器人Kiva,目前有3万个。自重145KG,可举起340KG的货架,行驶速度5-6km/h。电瓶电源,每工作1小时充电5分钟。无线连接。地面二维码导航。

IEEE国际机器人与自动化会议(ICRA)。2009年ABB的机器人全球中心迁至上海。

现在工业机器人主要还是集中在汽车工业,一般合作关系长达数十年之久。大众(kuka)、通用(Fanuc)、东风(ABB)。安川在中国汽车的合作者为:北汽、广本等。OTC和松下为弧焊机器人提供焊接机。国内焊接机厂商:凯尔达(+安川)。

现在国内家电厂商也在积极创建自己的机器人子公司:工厂适龄劳动人口减少,用工成本增加。美的+安川,美的+Kuka。格力+ABB。

化工

巴斯夫:德国化工巨头,在基础以及精细化工行业都处于领先地位。在很多基础原料以及精细化工品上独有专利技术,利润较高。在国内,聚氨酯占有很大的份额(另一家为中国万华),在上海、重庆都有生产基地。与中石化合资,在南京有炼化一体基地(大乙烯项目),俗称杨巴。

陶氏(Dow):也专注于基础化学品和精细化工。特别是高端精细化工有自己的独到之处,比如电子材料、高端农药等。个人感觉,整体实力逊于巴斯夫。

拜耳(Bayer):另一家德国化工巨头。医药是其重要的组成部分,在高分子、农药等方面也处于领先地位。德甲俱乐部勒沃库森(也是拜耳总部所在地)由拜耳赞助,外号药厂。可见,拜耳的医药影响力之大(阿司匹林、白加黑等都是其发明的)。有个说法是,德国的化工拜耳老大,巴斯夫老二,汉高老三。

杜邦(Dupont):美国企业,最早做炸药。后来在高分子、医药(收购默克)均有建树。特别是高分子方面,做了很多原创性的开发工作。值得一提的是,源于早期炸药的生产,杜邦对安全很重视也投入了很大的精力,杜邦的安全管理体系以及理念是世界上最好的。

3M:也是美国企业,国内接触较多的多为劳保用品、家居用品、各种胶等。化工行业,高分子胶水很有独到之处,车身密封胶、热熔胶等占有很大份额。与之对应的主要竞争对手是德国老三汉高,在上海金山化工园区,汉高和3M是门对门,都是做各种胶的。

霍尼韦尔(Honeywell):主要是做仪表的。各种控制阀、传感器、工业控制系统。在工程控制领域,霍尼韦尔应该是老大。化工厂里,很多控制系统、阀门等等高端都是用霍尼韦尔。此外,UOP已经属于霍尼韦尔,UOP为世界领先的工艺专利提供商,在炼油行业,有很多重要的工段都是UOP的技术,比如加氢、重整等等。

道达尔(Total):石油企业,与shell、美孚相比,有一定的差距。专注勘探、采油,以及炼化行业。现在的石油行业,各个巨头都将经历放在了上游,利润较大。

中国化工旗下有8家上市公司,分别是安迪苏、天科股份、河池化工、沈阳化工、沙隆达、沧州大化、风神股份和天华院。2015年3月,71亿欧元收购意大利大型轮胎企业倍耐力。2016年1月,9亿欧元收购德国橡塑化机制造商Krauss Maffei集团。2016年2月,430亿美元收购先正达。

中国国家石油储备为3,200万吨,相当于2.34亿桶。

消费品和零售业

社会消费品零售额

年份 零售总额 增速 网上零售额 增速
2015 30.1 万亿 +10.7% 3.88 万亿 +33.3%
2014 26.2 万亿 +12.0% 2.79 万亿 +49.7%
2013 23.8 万亿 +13.1% 1.85 万亿 +42.0%
2012 21.0 万亿 +14.3% 1.30 万亿 +66.2%
2011 18.4 万亿 +17.1% 0.78 万亿 +70.2%
2010 15.5 万亿 +18.4% 0.46 万亿 +75.3%
2009 12.5 万亿 +15.5% 0.26 万亿 +105.2%
2008 10.8 万亿 +21.6% 0.13 万亿 +138.4%

2015年,网络零售交易额为3.88万亿元,占社会消费品零售总额的10.8%。2015年,淘宝双十一成交额912亿,加上其他电商平台,全网交易额达千亿。

2015年,社会消费品零售额30.10万亿,金银珠宝销售3,069亿,占1.02%。

2013年,社会消费品零售额23.78万亿,金银珠宝销售2,959亿,占1.24%。

主要的零售业企业:

一、百货。万达、远东、百盛、华堂(伊藤洋华堂)、巴黎春天、银泰等。

二、超市。世纪华联、家乐福、华润万家、永辉、麦德龙、大润发、欧尚、物美、沃尔玛、乐天玛特等。

2015年,超市门店:江苏苏果2,109家,福建永辉541家。

零售业术语:

烟草业

中国有3亿烟民,吸食了全球45%的香烟。2010年,中国因吸烟而过早死亡的人数为100万。

烟草缴税占政府财政收入的7%。烟草企业职工50万人,与烟草行业相关的从业人员有2,000万人,包括130万农村种植户。

中国烟草总公司,成立于1982年。2013年生产了2.5万亿支香烟,有160个香烟品牌,100家卷烟厂,占据中国98%的市场份额,全球每100支香烟,就有43支来自中国烟草总公司。2012年的收入达1,700亿$。

全球排名第二的烟草公司:Philip Morris International,一年生产8,800亿支香烟。

低焦油香烟,最后会让人吸入更多有害成分,但其售价是高焦油香烟的3倍。

知名香烟公司:

珠宝业

中国大陆最大的珠宝店是来自香港的3家珠宝商:周大福、六福、周生生。

家电行业

家电业的3巨头:珠海格力、佛山美的,青岛海尔。

2015年,国内生产家用空调10,385万台(1亿),销售10,660万台(1亿)。B2C网购家电规模达到3,007亿元,大家电862亿(空调195亿元,冰箱151亿元),小家电465亿元。

格力

珠海格力。掌握核心科技。7万多名员工。主打空调。对质量管理的仁慈就是对消费者残忍。朱洪波、董明珠。

2015年,营业收入1,005亿元,下降28.17%,净利润125亿元,下降11.46%,净利润率从10.18%提高到12.55%。

2016年,格力投资珠海银隆失败,董明珠拉了王健林、刘强东等投资银隆,因看好其钛酸锂电池技术。

服装行业

主要的鞋服品牌:波司登、利郎、百丽、安踏、九牧王、七匹狼、佐丹奴、李宁。

韩都、美邦男装、森马童装的毛利率分别为41%,45%,41%。

当前中国的制鞋业面临巨大挑战,运动鞋的生成已开始迁往越南和印尼,高跟鞋厂迁到巴西,短靴厂家迁往西班牙和葡萄牙。

班尼路(Baleno)在2016年,被母公司德永佳集团,以2.5亿被甩卖。2012年其门店数为4,044家,而2015年10月,减少到2,849家。2015年班尼路内地销售额为17.68亿港币(15亿人民币)。2003年是其黄金期,之后十年则一直处于低谷。

班尼路和佐丹奴,都是港资品牌。佐丹奴全球门店2015年减少到2,359家,内地门店减少到913家。

绫致时装集团旗下的Only, Vero Mode, Jack & Jones, selected曾在全国300多个城市开了6,000多家门店。但2015年的利润也下降到1.34亿欧元(约10亿人民币)。

优衣库,每年以100家新店速度扩展。2015年中,在中国有门店450家。短期目标1,000家,长期3,000家。

阿迪达斯在华门店9,000家,2015年新开500家,在大中华区的销售额达到27.9亿美元,占全球收入的15%。

匹克,全国有6,000家门店。安踏,在大陆、香港、澳门有9,000家门店。

皮尔·卡丹

皮尔·卡丹(Pierre Cardin),1922年出生于意大利水城威尼斯附近(2016年94岁),父母是法国人。皮尔·卡丹是一位知名服装设计师,他对于时装的概念是,时装必须大众化,价格和设计都要以平民为出发点来着想,在1950年代,他是时装界少数持此看法的设计师。1973年,他的事业日渐成熟,并开展全球化,在男装、女装、服饰配件中,都是国际知名品牌。他擅长发展截然不同的产品线和品牌,成功之后销售给想继续经营的公司。1980年代,他跨界到餐营业,开始经营食品。

早在2002年,皮尔·卡丹就有意出售品牌,叫价5亿$,目标卖家是LVMH,未果;2008年,再次叫价10亿$,未果。2009年,中国卡丹路董事长孙小飞(温州商人)以3,700万欧元(3.7亿人民币)买下皮尔·卡丹的皮具、针织、皮鞋、手套四种品种在中国的商标权。与此同时,皮尔·卡丹在华销售,也通过授权方式,允许经销商自行制作、销售,其代理商多达20多家,但质量良莠不齐。

快递

2016年快递公司市值:顺丰(2,495亿)、圆通(948亿)、中通(860亿)、申通(572亿)、韵达(618亿)。

2015年,中国快递包裹数是美国的1.5倍。

顺丰、申通成立于1993年,宅急送成立于1994年,圆通成立于2000年。UPS成立于1907年。

2016年10月,中通在美国IPO融资14亿$,市值达到810亿人民币。是继2014年阿里巴巴上市以来,在美国上市融资规模最大的中国公司。

2016年10月,圆通在上交所上市登陆A股。喻渭蛟夫妇身家达到620亿。阿里持有圆通12%股权,云峰新创持有8%的股权。2015年,圆通快递30.32亿件,营收120.9亿,净利润7.17亿,净利润率5.93%。

农业

全球农资产品市场被6大企业控制:美国孟山都、杜邦(DuPont)、陶氏化工(Dow Chemical),瑞士先正达,德国巴斯夫(Basf)和拜耳(Bayer)。从2015年底开始,陶氏化工合并杜邦,拜耳660亿美元收购孟山都,中国化工430亿美元收购先正达,只剩巴斯夫独立。

瑞士先正达(Syngenta),世界上最大的农业化学品和种子生产商之一,其产品包括杀虫剂、杀菌剂、除草剂和种子。2015年公司销售额为134亿美元,在90多个国家雇佣了超过28,000名员工。

从1996年到2015年,转基因作物商业化经过20年,全球转基因作物累积种植面积达到20亿公顷,相当于中国国土面积的2倍。美国80%的玉米,90%的大豆都是用含有孟山都专利的种子。孟山都2015年销售额150亿美元,种子和转基因部门的销售额就高达102亿美元。

拜耳+孟山都,杜邦+陶氏在种子市场的占比为22%和18%,形成双寡头。紧随其后的先正达占比6%,法国利马格兰占3%,美国蓝多湖占3%,德国KWS占3%,日本坂田占1%,丹麦DLS占1%,其他占43%。

农药行业约77%的市场份额被6大专利性跨国企业占据,分别是巴斯夫、拜耳、陶氏、杜邦、孟山都和先正达。非专利性行业前三名则是以色列Adama(已被中国化工收购)、美国FMC和澳大利亚Nufarm公司。目前农药市场的格局是:拜耳+孟山都(27%),先正达+Adama(23%)、陶氏+杜邦(16%)、巴斯夫(13%)、其他(21%)。

社会

2000年以来,中国超高净值人群(净资产超过5,000万美元)增加了100倍,2016年达到1.1万人。

中国每年过劳死的人数达60万人。

反腐,导致名贵手表、手袋和奢侈礼品销售下滑,导致高端购物商城人气减少,导致地产公司股价下跌。利率上升,将导致房地产利润下降,收益率下降,股价下降。降息,则有利于房地产发展。新加坡和香港公司和美国利率水平密切相关,因此美国利率变化,将引起这些地方的股票收到冲击。

2015年,1,224.7万对夫妇结婚,384.1万对夫妇离婚。

2015年,中国人口10万以上的特大城镇有238个,5万以上的有885个。

2016年,中国有8,900万党员,同年1月份,中国股民超过1亿人。

2016年北京高考考生6.1万人,比2015年少6千人,比2006年缩水近一半。主要因为学龄学生人口下降,以及越来越多的学生选择出国留学。北京四中,有500名考生,其中150个左右已考上美国大学。

中国每年的失踪儿童不完全统计有20万人左右,找回来的大概只占到0.1%。

海淀区人口328w,朝阳区354w。北京市一年增加44万人口。

以色列2013年中期时的人口仅805万,其中犹太人604万多。

生死

2000年的时候,全球一年死亡人数5,600万人。其中,因全球战争造成31万人丧生,因暴力犯罪导致52万人死亡,这两类总计83万的死亡人数占当年总死亡人数的1.5%。同一年,车祸死亡人数126万(2.25%),自杀人数81.5万(1.45%)。2002年,战争和暴力死亡人数56.9万人,自杀人数87.3万人。

1918年大流感,有10亿人感染,约有5,000万到1亿人在这场瘟疫中丧生,当时全球也只有17亿人。

每年1.85万儿童因交通事故死亡。

凡人必有一死

在当前科技条件下,凡人必有一死。

灾难

骗局

2016年,安徽e租宝(Ezubao),庞氏骗局。从90万投资者手里骗取76亿$。

毒品

芬太尼

芬太尼是麻醉药物,其效力是海洛因的50倍,其原材料是化学品而非罂粟,制作成本更低,更简单。1960年起,合法制造的芬太尼被用作止痛药或麻醉药,但现在非法进口的芬太尼在美国扩展,加剧鸦片类药物成瘾问题。假冒芬太尼药物也泛滥。怀疑是从中国浙江等工厂流出。

战争

第一次海湾战争,耗资600亿$。

地理

中国

中国有20%的土地面积都是沙漠,而且以每年3,367平方公里的速度扩张。沙漠化已经影响到内蒙、宁夏、甘肃、新疆、青海、西藏、陕西、山西、河北、吉林、辽宁和黑龙江等地。

酒泉卫星发射中心在内蒙古阿拉善盟,不在甘肃酒泉市。

中国经济

2016年全球经济3.1%增速,其中有1.2个百分点都是中国创造的。

中国财政收入和税收收入:

年份 财政收入 增速 税收收入 增速
2015年 15.22 万亿 8.40% 12.49 万亿 4.80%
2014年 14.04 万亿 8.60% 11.92 万亿 7.80%
2013年 12.91 万亿 10.10% 11.05 万亿 9.80%
2012年 11.72 万亿 12.80% 10.06 万亿 12.10%
2011年 10.37 万亿 24.80% 8.97 万亿 22.60%
2010年 8.31 万亿 21.30% 7.32 万亿 23%
2009年 6.85 万亿 11.70% 5.59 万亿 9.8%
2008年 6.13 万亿 19.50% 5.42 万亿 18.80%

2015年全国GDP为67.67万亿。中国经济占世界GDP的17.3%。

韩国

2012年,三星集团营收占整个韩国GDP的23%,三星与现代汽车的总营收占全国GDP的35%。

美国

2015年美国500强营收12万亿$,占美国GDP的2/3。其中排在前面的几家企业:

公司 营收(亿$)
沃尔玛 4,821
埃克森美孚 2,462
苹果 2,337
伯克希尔·哈撒韦 2,108
AT&T(10) 1,468

2009年,美国广告投入前100名的企业中,广告投入占销售的比例:

犹太人占美国人口1%掠夺,亚裔占4%。美国步枪协会占1%,每次大选投票非常一致,使得美国禁枪非常困难。

在美国正式场合不能说老人(Old People),而要说资深的人(Senior People)。女权主义者反对Chair Man这个说法,很多时候主席这个词直接用Chiar表示。

美国社会里有一个词叫WASP,即 White Anglo-Saxon Protestant,即信奉新教的Anglo-Saxon白人,这是美国人最常见的形象。现在美国白人占比在降低,55岁以上美国人口中有75%的白人,18-34岁人口中有56%为白人,在未成年人人口中,白人比例仅为51%。与此同时,拉丁裔、亚裔和黑人的人口增长速度超过白人。

德国

德国科技公司成为中资公司大举收购的目标。2016年以来,中国投资者大概以每周一家的速度收购德国公司。

中国在瑞士的收购还排在德国之前。中国化工欲以430亿$收购总部位于瑞士的先正达(Syngenta Ag)。